豆包向左，微信向右

据英国《金融时报》报道，微信正在测试一个内嵌的 AI Agent，能够连接微信里的小程序帮用户完成各种日常任务。腾讯内部对这件事高度重视，计划最快本月启动合规流程。6月2日，腾讯股价盘中涨了 8.58%，单日市值增加超过三千亿港元。市场反应说明一件事：所有人都在等微信做 AI。但市场期待的，大概率是一个微信版豆包：在聊天列表里加一个更聪明的机器人。豆包代表的是 AI 作为独立入口的路线，3.45 亿月活主要靠学习辅导、语音陪伴、影像创作等消费 App 路径获得。微信 Agent 走的是另一条路：让 AI 嵌入既有系统。FT 报道透出的细节比"微信版豆包"有意思得多：用户右滑调出聊天框，输入需求，Agent 自动连接微信里的小程序，根据口味偏好和价格筛选咖啡店，然后代用户下单点饮料。这和腾讯在 3 月 18 日发布的 2025 年年报中的表述一致：目标是在微信生态内建设下一代 Agentic services，把小程序、内容、社交和支付能力连接起来。技术层面，微信 Agent 走的是 GUI Agent 路线，即让 AI 像人一样看屏幕、找按钮、点击操作。腾讯在调用工具这一步上，绕过了让小程序开发者配合改造的不现实路径，让 AI 直接看屏幕操作。背后支撑包括 POINTS-GUI-G 视觉定位、UI-Oceanus 小程序世界模型、DiffSpot 操作反馈判断等多项研究成果。但判断反馈是三步里最薄弱的一环，主流视觉模型在这类任务上仍然吃力。成本压力同样严峻：Agent 每办一件事都要烧真金白银的推理算力——多步推理、上下文管理、工具调用、出了错还得修正，每一步都在消耗 token。腾讯 Q1 资本开支 370 亿元投向 AI 基础设施，据财报推算新 AI 产品每季度消耗约 88 亿元，这不是一次性投入，是持续的运营成本。商业化前景也面临挑战：Gartner 预测超过 40% 的 agentic AI 项目会在 2027 年前被叫停，原因就是成本、价值不清和风险控制。ChatGPT 在 2 月开始测试对话内广告，目前只有 2.1% 的查询跟交易有关。文章最后总结道，AI Agent 时代会从横向竞争走向纵向分化：豆包找到的垂直场景是学习和影像创作，微信找到的垂直场景是微信自己。